Bonsoir Trader55,
Bon, et alors... il faut d’abord continuer l’analyse car elle est incomplète
Donc je vous propose de…. Bosser, pour affiner et en déduire un ou plusieurs trades (ou non), à court ou à long terme, suivant le résultat de la réflexion.
Quand je dis court, c’est AUSSI intraday car si un événement haussier/ baissier à long terme vient d’apparaître c’est souvent TOUT de suite que cela commence… Et après tout l’art réside dans l’estimation : « Est-ce que c’est intégré à 30% ? 50 % ? 80% ? 100% ?" pour déterminer le sens du trade qu’on va réaliser (ou non) et son amplitude.
Quand on veut trader une paire de devises, il faut d’abord essayer de trouver les déterminants qui vont faire monter/baisser/stagner chaque des deux devises qui constitue la paire, trouver ceux qui induisent une tendance lourde ou juste passagère.
L’erreur classique, c’est de regarder uniquement les graphes pour prendre une décision d’achat ou de vente, alors que le moteur de décision des professionnels c’est à 90% autre chose que cela.
Et ceux qui font bouger le plus le FX, (je veux dire qui ceux font les vraies tendances), ce ne sont pas pas les Hedge Funds, mais les Fonds Macro, 20 fois plus gros (et d’ailleurs même, parmi les Hedge Funds, TRES PEU font du HFT, mais ça fait bien de parler de HFT…)
Et vous-même, vous vous être bien rendu compte que quand Trump ouvre la bouche, sur la guerre commerciale, le dollar ou pour critiquer la FED, les paires de devises, les actions bougent.
Donc là, je vous ai fait une analyse d’un déterminants possibles du dollar, mais c’est bien loin d’être le seul.
A cela, il faut ensuite se poser les questions suivantes :
1) Comment Trump pourrait réagir si cela continue et le fait de dépasser 7,00 en USD/CNY pourrait être un élément déclencheur pour lui ?
(Au dernières nouvelles, la Chine pourrait intervenir à 7,00 pour contenir la baisse du yuan, sauf que… c’est selon la presse américaine).
P.S : Le yuan s’est renforcé ce matin avec 1 USD = 6,9377 CNY, selon les cotations officielles de CFETS.
2) Est-ce que Trump peut/va déclencher une intervention de change sur le dollar ? En clair : quels sont les mécanismes législatifs lui permettant de le faire ? Quelles sont les limitations ?
3) Est-ce que l’approche des élections de midterms, va changer quelque chose sur la rhétorique de Trump ?
4) Comment va t’il réagir en fonction d’une victoire Démocrate ? Va-t-il pouvoir continuer sa réforme fiscale comme il le veut ? Va-t-il pouvoir continuer/augmenter sa politique de guerre commerciale ? En plus clair : Quel est le processus pour qu’une loi proposée par le président américain soit bloquée par les Démocrates ?
5) Et si le Congrès reste Républicain ?
A ce sujet,
j’ai déjà réalisé un wébinaire sur les élections de midterms avec VidéoBourse,
Et avec Fabien, on a prévu d’en faire un nouveau sur le sujet,
Lundi soir 5 novembre prochain, à la veille des élections. Il va l'annoncer prochainement.
C'est un événement qui peut se trader en intraday... à condition de faire une nuit blanche
On n’a pas fini… on continue les questions (surtout si l’on fait un trade long terme) :
6) Est-ce que la Chine peut contrer Trump ?
7) Et les chiffres économiques américains ? Vont-ils toujours être aussi bons ? Quel est l’impact de la guerre commerciale sur les chiffres américains ? sur les résultats des entreprises US ? Sur les consommateurs américains ?
Et la FED là-dedans tout cela ? Car une hausse des taux directeurs est
pricée en décembre + 3 autres en 2019.
9) Et Trump qui n’arrête pas de critiquer la FED et se pose maintenant la question de savoir s’il a eu raison de proposer sa candidature au Sénat. Peut-il destituer Powell ?
10) Quel est le positionnement short/long des intervenants professionnels (en clair, est-ce qu’ils sont mal, ou bien ? Sachant qu’ils sont longs USD depuis un moment, peuvent-ils renforcer leur position ou au contraire les clôturer ?
Et bien sûr si l’on a choisi de traiter la paire EUR/USD, il va falloir faire la même analyse pour l’EUR :
1) Budget Italien & Commission Européenne ? Elle a demandé au gouvernement de revoir sa copie, mais peut-elle réellement sanctionner ? (Sachant qu’il y a des élections en mai 2019).
P.S : Celui qui m’a dit que les élections italiennes, ne faisaient pas bouger (oui, oui, il y en a eu un) … alors soit, il ne fait pas du trading sur un compte réel ou alors sur un compte démo !
2) Le Rating des obligations gouvernementales italiennes a été revu à la baisse par Moody’s et Standard & Poors. Quelle est la prochaine date de révision de ces ratings ?
3) Elections allemandes dans les Länders avec la coalition CDU/CSU qui perd du terrain. Quid sur le pouvoir de Merkel ? Et donc de l’EUR…
4) Brexit ? Car ceux qui font du trading intraday (a fortiori du scalping) ne peuvent ignorer que l’EUR/USD réagit de plusieurs dizaines de pips à chaque news sur le Brexit.
On est bien d'accord que le scalper qui ne se préoccupe pas du calendrier du Brexit (sans compter les réunions imprévues, impromptues), il est comme le gamin en équilibre, les yeux bandés, qui marche sur les rails du chemin de fer, et qui ne voit pas le train arriver...
5) Etc….
Désolé, je vous ai compliqué la situation, mais
c’est la vraie vie d’un gérant de fonds qui doit donner des explications au comité de gestion, pour son raisonnement de trader tel actif, paire de devise avec quel take profit, stop, et butée de temps…
Et c’est en fonction de cela que le trade de plusieurs centaines de millions de $ sera validé/amendé/non autorisé et générera une tendance lourde sur l’actif… (et qui commencera bien un jour, justement celui où vous ferez de l’intraday).
Mais,
c’est aussi la vie de tous les jours d’un trader de banque car il sait que c’est le gérant qui va faire lui donner un flux énorme à gérer… Donc c’est aussi de l’intraday, car une tendance long terme commence bien un jour donné…
Mais au final, qu’est-ce que je suis en train de vous dire ?
1) Regarder les graphes comme vous l’a dit Marc Raffard, ne vous sert qu’à trouver des points d’accélération et d’arrêt.
2) Vous avez un combat à mener et la première chose à faire comme tout stratégiste militaire, c’est d’analyser la situation, les forces, les faiblesses de chaque adversaire (les gros intervenants) en présence, donner une probabilité de survenance pour chacun des déterminants car le but c’est de To THINK FORWARD, d’être mentalement DEVANT
3) Ne pas acheter parce que cela monte (cela s’appelle être un mouton), mais acheter car vous avez analysé et que tout n’est pas encore dans les prix , selon vous.
Quand je donne une formation, je vais en détail, et l’on réalise des trades en live, et on regarde tout cela. Mais, je ne donne pas de « méthode », millimétrée, toute faite, j'enseigne j’apprends aux gens ce que m’ont appris les traders spot et options des banques, car j’ai eu (provoqué) la chance de pouvoir passer plusieurs semaines / jours chez Goldman Sachs, Bank of America, etc., car ils avaient intérêt à ce que je traite avec eux des gros deals.
Le but c’est de comprendre et donc de
savoir s’adapter en permanence, d’être mentalement DEVANT (donc de ne pas suivre bêtement des signaux, par exemple…) car comme dans n’importe quel métier, si vous ne vous adaptez pas progressivement, vous mourrez.
Celui qui livre encore du charbon pour se chauffer avec l’hiver qui approche, dans une charrette tirée par un âne, il est mort… en tout cas, il n'aurait plus beaucoup de clients de nos jours... Paix à son âme
Et surtout, quelle satisfaction mentale, que d’apprendre plein de choses sur le monde entier, sur la géopolitique, l'économie, la finance et de comprendre pourquoi on a gagné sur un trade en particulier… sauf qu'il faut se creuser les méninges...
Sur ce, j’arrête mon roman là, ce soir, désolé encore une fois, d’avoir compliqué le Schmilblick et bonne nuit